{"title":"俄乌战争对粮食价格与金融市场相互关联性的影响","authors":"Ercüment Doğru","doi":"10.33399/biibfad.1327746","DOIUrl":null,"url":null,"abstract":"Bu çalışmada, Rusya-Ukrayna savaşının gıda fiyatları ile çeşitli finansal varlıklar arasındaki dinamik volatilite bağlantılılığı üzerine etkisi araştırılmaktadır. 01.01.2015 ile 31.05.2023 tarihleri arası buğday, mısır ve pirinç fiyatları ile hisse senedi (MSCI ACWI), tahvil (MOVE), emtia (S&P GSCI) ve tarımsal emtia (S&P GSCI Agriculture) piyasa endekslerinin günlük kapanış değerlerinin kullanıldığı çalışmada dinamik bağlantılılık ilişkisi Zamanla Değişen Parametreli Otoregresif (TVP-VAR) model ile incelenmiştir. Ortalama dinamik bağlantılılık sonuçlarına göre buğday ve hisse senedi piyasaları net volatilite yayıcısı iken, pirinç ve emtia piyasalarının net volatilite alıcısı olduğu görülmüştür. Savaş nedeniyle ortaya çıkan jeopolitik riskler finansal varlıkların volatiliteleri arasındaki toplam dinamik bağlantılılığı artırmıştır. İncelenen dönemde değişkenlerin volatilite alıcısı ve yayıcısı olarak sürekli değişiklik gösterdiği belirlenmiştir. Savaşın başlamasının ardından buğday ve S&P GSCI Agriculture endeksi sert bir şekilde net volatilite yayıcısı, diğer değişkenlerde net volatilite alıcısı haline gelmiştir. Ayrıca, buğdaydan hisse senedi piyasaları hariç diğer piyasalara; diğer piyasalardan da pirinç fiyatına doğru volatilite yayılımı olduğu gözlemlenmiştir.","PeriodicalId":504158,"journal":{"name":"Bingöl Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi Dergisi","volume":"27 1","pages":""},"PeriodicalIF":0.0000,"publicationDate":"2023-10-11","publicationTypes":"Journal Article","fieldsOfStudy":null,"isOpenAccess":false,"openAccessPdf":"","citationCount":"0","resultStr":"{\"title\":\"Rusya-Ukrayna Savaşının Gıda Fiyatları ile Finansal Piyasalar Arasındaki Bağlantılılık Üzerine Etkisi\",\"authors\":\"Ercüment Doğru\",\"doi\":\"10.33399/biibfad.1327746\",\"DOIUrl\":null,\"url\":null,\"abstract\":\"Bu çalışmada, Rusya-Ukrayna savaşının gıda fiyatları ile çeşitli finansal varlıklar arasındaki dinamik volatilite bağlantılılığı üzerine etkisi araştırılmaktadır. 01.01.2015 ile 31.05.2023 tarihleri arası buğday, mısır ve pirinç fiyatları ile hisse senedi (MSCI ACWI), tahvil (MOVE), emtia (S&P GSCI) ve tarımsal emtia (S&P GSCI Agriculture) piyasa endekslerinin günlük kapanış değerlerinin kullanıldığı çalışmada dinamik bağlantılılık ilişkisi Zamanla Değişen Parametreli Otoregresif (TVP-VAR) model ile incelenmiştir. Ortalama dinamik bağlantılılık sonuçlarına göre buğday ve hisse senedi piyasaları net volatilite yayıcısı iken, pirinç ve emtia piyasalarının net volatilite alıcısı olduğu görülmüştür. Savaş nedeniyle ortaya çıkan jeopolitik riskler finansal varlıkların volatiliteleri arasındaki toplam dinamik bağlantılılığı artırmıştır. İncelenen dönemde değişkenlerin volatilite alıcısı ve yayıcısı olarak sürekli değişiklik gösterdiği belirlenmiştir. Savaşın başlamasının ardından buğday ve S&P GSCI Agriculture endeksi sert bir şekilde net volatilite yayıcısı, diğer değişkenlerde net volatilite alıcısı haline gelmiştir. Ayrıca, buğdaydan hisse senedi piyasaları hariç diğer piyasalara; diğer piyasalardan da pirinç fiyatına doğru volatilite yayılımı olduğu gözlemlenmiştir.\",\"PeriodicalId\":504158,\"journal\":{\"name\":\"Bingöl Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi Dergisi\",\"volume\":\"27 1\",\"pages\":\"\"},\"PeriodicalIF\":0.0000,\"publicationDate\":\"2023-10-11\",\"publicationTypes\":\"Journal Article\",\"fieldsOfStudy\":null,\"isOpenAccess\":false,\"openAccessPdf\":\"\",\"citationCount\":\"0\",\"resultStr\":null,\"platform\":\"Semanticscholar\",\"paperid\":null,\"PeriodicalName\":\"Bingöl Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi Dergisi\",\"FirstCategoryId\":\"1085\",\"ListUrlMain\":\"https://doi.org/10.33399/biibfad.1327746\",\"RegionNum\":0,\"RegionCategory\":null,\"ArticlePicture\":[],\"TitleCN\":null,\"AbstractTextCN\":null,\"PMCID\":null,\"EPubDate\":\"\",\"PubModel\":\"\",\"JCR\":\"\",\"JCRName\":\"\",\"Score\":null,\"Total\":0}","platform":"Semanticscholar","paperid":null,"PeriodicalName":"Bingöl Üniversitesi İktisadi ve İdari Bilimler Fakültesi Dergisi","FirstCategoryId":"1085","ListUrlMain":"https://doi.org/10.33399/biibfad.1327746","RegionNum":0,"RegionCategory":null,"ArticlePicture":[],"TitleCN":null,"AbstractTextCN":null,"PMCID":null,"EPubDate":"","PubModel":"","JCR":"","JCRName":"","Score":null,"Total":0}
Rusya-Ukrayna Savaşının Gıda Fiyatları ile Finansal Piyasalar Arasındaki Bağlantılılık Üzerine Etkisi
Bu çalışmada, Rusya-Ukrayna savaşının gıda fiyatları ile çeşitli finansal varlıklar arasındaki dinamik volatilite bağlantılılığı üzerine etkisi araştırılmaktadır. 01.01.2015 ile 31.05.2023 tarihleri arası buğday, mısır ve pirinç fiyatları ile hisse senedi (MSCI ACWI), tahvil (MOVE), emtia (S&P GSCI) ve tarımsal emtia (S&P GSCI Agriculture) piyasa endekslerinin günlük kapanış değerlerinin kullanıldığı çalışmada dinamik bağlantılılık ilişkisi Zamanla Değişen Parametreli Otoregresif (TVP-VAR) model ile incelenmiştir. Ortalama dinamik bağlantılılık sonuçlarına göre buğday ve hisse senedi piyasaları net volatilite yayıcısı iken, pirinç ve emtia piyasalarının net volatilite alıcısı olduğu görülmüştür. Savaş nedeniyle ortaya çıkan jeopolitik riskler finansal varlıkların volatiliteleri arasındaki toplam dinamik bağlantılılığı artırmıştır. İncelenen dönemde değişkenlerin volatilite alıcısı ve yayıcısı olarak sürekli değişiklik gösterdiği belirlenmiştir. Savaşın başlamasının ardından buğday ve S&P GSCI Agriculture endeksi sert bir şekilde net volatilite yayıcısı, diğer değişkenlerde net volatilite alıcısı haline gelmiştir. Ayrıca, buğdaydan hisse senedi piyasaları hariç diğer piyasalara; diğer piyasalardan da pirinç fiyatına doğru volatilite yayılımı olduğu gözlemlenmiştir.
求助内容：
应助结果提醒方式：
京公网安备 11010802042870号
